共 4 条
The GARCH Model Based on Wavelet and Its Application in Exchange Rate
被引：0
|作者：
刘薇
[1
]
常振海
[1
]
机构：
[1] 天水师范学院数学与统计学院
来源：
关键词：
多分辨分析;
条件异方差模型;
预测;
D O I：
10.16379/j.cnki.issn.1004-4353.2009.03.025
中图分类号：
F224 [经济数学方法];
F830.7 [汇兑];
学科分类号：
020204 ;
0701 ;
070104 ;
1201 ;
摘要：
将GARCH模型和小波多分辨分析相结合,通过小波Mallat算法把RMB/HKD汇率一阶差分数据分解为若干层时间序列,然后用GARCH模型对每层的单支重构信号进行预测,综合每层的预测值得到原时间序列的预测值.实证研究表明:结合小波后的预测效果要优于传统的预测模型;且RMB/HKD汇率没有明显的杠杆效应.
引用
收藏
页码：219 / 222
页数：4
相关论文